在低利率時代，追求穩定現金流成為投資人的重要目標。00919群益台灣精選高息ETF，以其高股息、季配息、收益平準金等特色，成為投資市場的新寵兒。本文將深入剖析00919的選股邏輯、成分股、配息機制、淨值與股價等面向，並探討其投資策略與風險，幫助投資人全面了解這檔ETF，做出明智的投資決策。
00919基本介紹
00919，全名為「群益台灣精選高息ETF」，是群益投信於2022年7月推出的台股ETF，追蹤「臺灣指數公司特選高息指數」。有別於傳統市值型ETF，00919 不追求市值最大，而是聚焦於「高股息」與「獲利能力」兼具的優質企業。根據群益證券的資料，00919自成立以來受益人數持續攀升，顯示投資人對其青睞有加。
發行機構
群益投信作為台灣ETF市場的領導品牌之一，旗下ETF產品線多元，深受投資人信賴。00919 作為其高股息ETF代表作，展現了群益投信在選股策略與指數設計上的專業實力。
追蹤指數
00919 追蹤的「臺灣指數公司特選高息指數」，是以台股上市櫃股票為選股池，透過流動性、獲利能力、股息殖利率等多重指標篩選，選出30檔成分股。指數成分股每年5月、12月各調整一次，確保投資組合能跟隨市場變化，維持高股息的特性。成分股的變動及相關公告資訊，投資人可隨時在臺灣證券交易所或群益投信官網查詢。
00919 ETF特色
00919 的最大特色在於其「高股息」的投資目標，透過精選高殖利率個股，為投資人帶來穩定的現金流。此外，00919 採「季配息」制度，每季發放股息，並搭配「收益平準金」機制，致力於維持配息的穩定性，滿足投資人對於現金流的需求。在2023年，00919總共進行了四次配息。
投資目標
00919 不僅追求高股息，更重視「總報酬」表現。透過嚴謹的選股邏輯，篩選出具備獲利能力與成長潛力的優質企業，期望在追求高股息的同時，也能參與個股的資本利得，實現股息與總報酬的雙贏。尤其對於長期存股族而言，00919是值得考慮的標的之一。
00919選股邏輯與成分股
00919 的選股標準並非單純追求高股息，而是兼顧「高股息」、「高獲利」與「高流動性」三大面向，確保成分股不僅能帶來豐厚股息，更具備穩健的獲利能力與良好的交易流動性。
- 高股息： 00919 鎖定過去一年現金股利殖利率較高的個股，但並非一味追求最高殖利率，而是考量股息的穩定性與可持續性。
- 高獲利： 00919 要求成分股須具備穩定的獲利能力，透過近四季ROE（股東權益報酬率）大於零的條件，篩選出真正有賺錢的企業，例如：聯陽、群光、瑞昱等電子股，或是永信建、華固等營建股。EPS成長率也是評估企業獲利能力的重要指標。
- 高流動性： 00919 考慮個股的交易流動性，避免選入成交量過低的股票，確保投資人能順利買賣ETF。透過流動量指標的篩選，00919納入了長榮航、兆豐金等成交量相對活絡的個股。
00919 篩選流程
00919 的成分股篩選流程嚴謹，透過多重指標層層把關，確保最終選出的30檔成分股皆為一時之選。
- 初步篩選： 從台股上市櫃股票中，篩選出符合流動性標準的個股。
- 獲利能力篩選： 剔除近四季ROE小於零的個股，確保成分股具備獲利能力。
- 股利率排序： 根據實際宣告股利與每股盈餘成長率計算股利率，並按股利率由高至低排序。
- 最終篩選： 選取排名前30名的個股作為成分股，並依照股利率加權，同時考量流動性指標調整權重。
00919 成分股查詢與調整
00919 的成分股資訊公開透明，投資人可透過群益投信官網、臺灣指數公司官網或各大財經網站查詢。成分股每半年調整一次，分別在5月底及12月底進行，確保投資組合能即時反映市場變化。例如，2024年5月成分股調整時，納入了先前表現優異的群益證，剔除了部分獲利狀況不如預期的個股，如鈊象。
00919 成分股產業分布
00919 的成分股涵蓋金融、電子、傳產等多個產業，並非集中於單一產業，有助於分散風險。權重配置上，金融股通常佔比較高，其次為電子股與傳產股，這樣的配置有助於在追求高股息的同時，也能兼顧整體投資組合的穩定性。例如，金融股中的國票金、京城銀，電子股中的聯陽、群光、瑞昱，傳產股中的長榮航、華固等，都是00919的成分股。
00919 成分股資訊揭露
投資人除了能透過上述管道查詢00919的成分股資訊外，群益投信官網也會定期公告成分股的調整結果、配息次數、個股收盤價等相關資料，確保投資人能即時掌握ETF的最新動態。此外，投資人也能在公開說明書中查詢到00919的保管費、經理費等費用資訊，以及ETF的投資目標與策略。
00919 股東人數：根據資料顯示，00919的股東人數自成立以來持續增加，顯示投資人對這檔ETF的認可度與信心。這也反映了00919在高股息ETF市場中的競爭力與吸引力。
00919配息與收益
00919 採取「季配息」政策，分別於每年3月、6月、9月及12月除息，提供投資人穩定的現金流入。相較於年配息或半年配息的ETF，季配息更能滿足投資人對於現金流的需求，尤其適合退休族或需要定期收入的投資人。
收益平準金制度
為維持配息的穩定性，00919 設有「收益平準金」制度。當ETF的收益超過可分配金額時，會將部分收益保留在收益平準金中，以備日後收益不足時，可從平準金中撥款補足，降低配息的波動性，確保投資人能獲得更穩定的股息收入。
00919 配息金額：00919 的配息金額並非固定，而是根據ETF的實際收益狀況而定。根據歷史配息紀錄，00919 的配息表現亮眼，自成立以來每季皆有配息，且配息金額逐漸成長，顯示其選股策略與收益平準金制度的有效性。
00919 配息時間
00919 的配息時間固定於每季季底，投資人可預先規劃資金運用，掌握現金流入的時機。
00919 配息來源：00919 的配息主要來自於成分股的股息收入，當成分股發放股息時，ETF也會將收到的股息分配給投資人。此外，00919 也可能將部分資本利得分配給投資人，增加配息的來源。
00919 殖利率：00919 的殖利率通常優於大盤，這也是其吸引投資人的一大亮點。透過精選高殖利率個股，00919 為投資人帶來較高的股息收入，適合追求穩定現金流的投資人。
00919 年化配息率：00919 的年化配息率是將過去四季的配息金額加總，再除以ETF的市價，用以估算未來一年的配息率。然而，年化配息率僅為估算值，實際配息金額仍會受到市場波動與成分股表現的影響。
00919 除息日：00919 的除息日固定於每季季底，當ETF除息時，股價會進行調整，扣除已發放的股息金額。投資人應留意除息日對股價的影響，避免在除息前追高買進，導致賺了股息卻賠了價差。
00919淨值與股價
00919 的淨值代表了ETF每股的實際價值，投資人可透過以下管道查詢：
- 群益投信官網： 群益投信官網每日更新00919的淨值資訊，提供投資人最即時的參考。
- 臺灣證券交易所： 臺灣證券交易所官網亦提供00919的淨值與市價資訊，方便投資人比較。
- 各大財經網站： 許多財經網站如Yahoo奇摩股市、MoneyDJ理財網等，皆有提供00919的淨值與相關資訊。
00919 即時淨值
除了每日更新的淨值，部分平台還提供00919的「即時估計淨值」，讓投資人更能掌握ETF的價值變化，做出更即時的投資決策。
00919 折溢價
00919 的市價並非總是等於淨值，可能出現溢價（市價高於淨值）或折價（市價低於淨值）的情況。折溢價反映了市場對00919的供需關係與投資情緒。一般來說，當市場看好00919時，可能出現溢價；反之，當市場看壞時，可能出現折價。投資人可透過觀察折溢價，判斷買賣時機，提高投資勝率。
00919 股價走勢
00919 的股價走勢受到多重因素影響，包括整體市場行情、成分股表現、利率變化等。根據歷史數據，00919 的股價長期呈現上升趨勢，且相較於個股，ETF的波動性相對較小，適合追求穩健報酬的投資人。
00919 歷史股價查詢
投資人可透過各大財經網站查詢00919的歷史股價，了解其過去的表現與走勢。歷史股價不僅能幫助投資人回顧過去，更能作為未來投資決策的參考依據。
00919 股價影響因素分析
00919 的股價受到多重因素影響，包括：
- 整體市場行情： 台股大盤的漲跌會直接影響00919的股價表現。
- 成分股表現： 成分股的漲跌會影響00919的淨值，進而影響股價。
- 利率變化： 利率上升可能導致資金流出股市，對00919股價造成壓力。
- 投資人情緒： 市場對00919的看法與預期也會影響股價。
投資人在評估00919的股價時，應綜合考量上述因素，避免單一因素的影響而做出錯誤的投資決策。
00919投資策略與注意事項
00919 主要適合以下幾類投資人：
追求穩定現金流的投資人： 00919 高股息的特性，適合退休族、包租公婆等需要穩定現金流的投資人。
偏好被動投資的投資人： 00919 為被動式ETF，投資人無需費心選股，只需定期投入，就能參與台股高息股的成長。
看好台股高股息市場的投資人： 若看好台灣高股息市場的發展，00919 是不錯的投資選擇。
尋求分散風險的投資人： 00919 成分股涵蓋多個產業，有助於分散投資風險。
00919 投資策略與配置建議
定期定額： 適合長期投資，透過定期定額的方式，分散進場時間點，降低風險。
逢低加碼： 當00919股價下跌時，可考慮逢低加碼，攤平成本。
長期持有： 00919 適合長期持有，以獲取穩定的股息收入與資本利得。
適度配置： 00919 不應作為唯一的投資標的，應與其他資產適度配置，分散風險。
00919 投資風險與注意事項
市場風險： 00919 的股價會受到整體市場波動的影響，投資人應留意市場風險。
成分股風險： 00919 的成分股表現會影響ETF的淨值與股價，投資人應關注成分股的變化。
配息不確定性： 00919 的配息金額並非固定，可能受到市場波動與成分股表現的影響。
流動性風險： 相較於熱門ETF，00919 的成交量較小，可能存在流動性風險。
追蹤誤差： 00919 的實際表現可能與追蹤指數存在誤差，投資人應留意追蹤誤差。
投資00919前，務必詳閱公開說明書，了解其投資目標、風險與費用等資訊，並根據自身風險承受能力與投資目標，做出適當的投資決策。
總結
00919群益台灣精選高息ETF，以其嚴謹的選股邏輯、穩健的配息機制，以及優於大盤的殖利率表現，成為投資人追求穩定現金流的理想選擇。然而，投資人仍需留意市場風險、成分股風險等潛在風險。透過本文的全面解析，相信投資人能更深入了解00919，並根據自身風險承受能力與投資目標，做出最適合自己的投資決策。
